Tempus , une société de tests génomiques et d'analyse de données lancée par Eric Lefkofsky , ancien fondateur de Groupon, a fait ses débuts au Nasdaq vendredi, en hausse d'environ 15 % à l'ouverture.
La société a évalué son introduction en bourse jeudi à 37 dollars pièce, au sommet de sa fourchette de prix de 35 à 37 dollars, levant près de 411 millions de dollars pour une valorisation entièrement diluée de plus de 6 milliards de dollars. Cependant, la dernière valorisation privée officielle de Tempus était de 8,1 milliards de dollars, et les données de PitchBook estiment que la société était évaluée à 10,25 milliards de dollars fin 2022. Les actions ont clôturé le premier jour de négociation à 40,25 dollars, en hausse de près de 9 % par rapport au prix d'introduction en bourse.
Malgré la décote substantielle par rapport à sa valorisation précédente, l'introduction en bourse est un exploit pour une entreprise non rentable pendant ce qui est considéré comme une période tiède pour lancer des offres publiques. Les revenus de Tempus s'élevaient à 531 millions de dollars en 2023, avec une perte nette de 290 millions de dollars. Mais les pertes d'exploitation de l'entreprise sont passées de 83 % en 2022 à 37 % en 2023, et Lefkofsky a déclaré à CNBC qu'il s'attend à ce que Tempus ait un flux de trésorerie et un EBITDA positifs en 2025.
Lefkofsky a fondé Tempus en 2015, après avoir remarqué que les médecins ne s'appuyaient pas sur les données lors du traitement du cancer du sein de sa femme. Il a déclaré qu’il avait décidé de créer une entreprise utilisant la technologie et les données dérivées du séquençage génomique.
Tempus tente désormais de se positionner comme une entreprise d'IA, même si les revenus de l'IA ne représentaient que 5,5 millions de dollars de revenus, soit environ 1 % de son chiffre d'affaires de 2023. La société a déclaré dans son prospectus que sa gamme de produits d’IA en était à ses balbutiements, mais qu’elle avait l’intention « d’intégrer l’IA, y compris l’IA générative » dans tous les aspects de ses outils de diagnostic.
Lefkofsky est de loin le principal actionnaire de la société. Selon le S1, il détient 30,1 % de la société et 65 % des droits de vote des actionnaires, en raison de la structure du capital à deux classes. Une société contrôlée par Kimberly Keywell, l’ex-épouse de Brad Keywell, partenaire commercial de longue date de Lefkofsky , détient une participation de 10,2 % dans Tempus. Le gestionnaire d'actifs écossais Baillie Gifford détient 5,9 % de la société, d'une valeur de 350 millions de dollars au prix de l'introduction en bourse.
Les premiers actionnaires de Tempus comprennent NEA, Revolution et T. Rowe Price. La société a levé une série G5 de 200 millions de dollars auprès de SoftBank en avril. Tempus est la quatrième société que Lefkofsky introduit en bourse. Il est surtout connu pour avoir fondé Groupon, qui a été introduite en bourse pour une valorisation de près de 13 milliards de dollars en 2011 , mais qui se négocie désormais à moins de 600 millions de dollars.